0111-KDIB1-2.4010.206.2026.2.END

Interpretacja indywidualna – stanowisko prawidłowe

Szanowni Państwo,

stwierdzam, że Państwa stanowisko w sprawie oceny skutków podatkowych opisanego zdarzenia przyszłego w podatku dochodowym od osób prawnych jest prawidłowe.

Zakres wniosku o wydanie interpretacji indywidualnej

29 kwietnia 2026 r. wpłynął Państwa wniosek z tego samego dnia o wydanie interpretacji indywidualnej w zakresie podatku dochodowego od osób prawnych.

Uzupełnili go Państwo – w odpowiedzi na wezwanie – pismem z 1 czerwca 2026 r. (wpływ tego samego dnia). Treść wniosku jest następująca:

Opis zdarzenia przyszłego

Fundacja Rodzinna X (dalej jako: „Wnioskodawca” lub „Fundacja”) została powołana na podstawie aktu założycielskiego z dnia (…) r. sporządzonego w formie aktu notarialnego zgodnie z przepisami ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej (dalej również: „ustawa o fundacji rodzinnej” lub „ustawa o FR”).

Fundacja złożyła wniosek o wpis do rejestru fundacji rodzinnych (…). Aktualnie trwa procedura związana z wpisem Fundacji do rejestru fundacji rodzinnych. Zgodnie z treścią art. 23 ustawy o fundacji rodzinnej, Wnioskodawca działa więc jako fundacja rodzinna w organizacji. Z chwilą wpisu do rejestru Fundacja uzyska pełną osobowość prawną.

Obecnie (zgodnie z postanowieniami statutu) beneficjentami Fundacji są zstępni fundatora oraz ich dalsi zstępni.

Celem Fundacji, określonym w statucie, jest w szczególności (…).

Realizacja celów statutowych (i ustawowych) Fundacji rodzinnej będzie dokonywana m.in. poprzez prowadzenie działalności gospodarczej. Fundacja rodzinna będzie prowadzić działalność określoną w art. 5 ustawy o fundacji rodzinnej, obejmującą zarówno operacje inwestycyjne, jak i zarządzanie majątkiem w sposób zgodny z założeniami statutowymi.

W ramach tej działalności Fundacja będzie m.in. przystępować do spółek mających swoją siedzibę w kraju albo za granicą.

W szczególności Fundacja przewiduje, że będzie w przyszłości posiadać udziały lub akcje w spółkach z siedzibą i zarządem na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej (spółki polskie), jak również w spółkach z siedzibą poza terytorium Polski (spółki zagraniczne), w tym w jurysdykcjach spoza Unii Europejskiej (UE) - dalej łącznie jako: „spółki zależne”.

Spółki zagraniczne (spółki zależne), w których Fundacja będzie posiadała udziały (lub akcje) będą przyjmować zasadniczo formę spółek kapitałowych, tj. zbliżonych do odpowiedników polskiej spółki z ograniczoną odpowiedzialnością lub spółki akcyjnej (w tym będących podatnikami podatku dochodowego w państwach rezydencji – choć nie można wykluczyć sytuacji, gdy Fundacja będzie posiadała udziały w spółce kapitałowej z siedzibą w państwie, które nie wprowadziło odpowiednika polskich podatków dochodowych).

W ramach swojej działalności Fundacja przewiduje, że w przyszłości będzie mogła finansować spółki zależne poprzez udzielanie im pożyczek w celu wsparcia ich działalności operacyjnej lub inwestycyjnej.

Pożyczki będą udzielane wyłącznie spółkom zależnym, w których Fundacja posiada bezpośrednio udziały (lub akcje), będą oprocentowane według warunków rynkowych i będą dokumentowane umowami pożyczkowymi, określającymi warunki spłaty oraz naliczania odsetek.

Nie jest wykluczone, że niektóre pożyczki zostaną udzielone spółkom zależnym jeszcze przez fundację rodzinną w organizacji.

Dla celów wniosku Wnioskodawca zakłada, że sąd rejestrowy dokona rejestracji Fundacji (tj. nie dojdzie do odmowy zarejestrowania Fundacji).

Pytanie

Czy odsetki otrzymywane przez Fundację z tytułu pożyczek udzielonych spółkom zależnym, niezależnie od tego, czy spółki te posiadają siedzibę w Polsce lub za granicą, korzystają ze zwolnienia podatkowego na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT?

Państwa stanowisko w sprawie

Zdaniem Wnioskodawcy, odsetki otrzymywane przez Fundację z tytułu pożyczek udzielonych spółkom zależnym korzystają ze zwolnienia podatkowego na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT (niezależnie od tego, czy spółki te posiadają siedzibę w Polsce lub za granicą).

Uzasadnienie Stanowiska Wnioskodawcy.

Zasady ogólne.

Fundacja rodzinna (w tym fundacja rodzinna w organizacji) jest podatnikiem podatku dochodowego od osób prawnych (zgodnie z art. 1 ust. 1 oraz ust. 3 pkt 3 ustawy o CIT).

Z uwagi na treść art. 4a pkt 36 ustawy o CIT, dla celów interpretacji ustawy przez fundację rodzinną rozumie się także fundację rodzinną w organizacji. W konsekwencji, zasadniczo zasady opodatkowania fundacji rodzinnej w organizacji są takie same jak fundacji rodzinnej (zarejestrowanej, która jest już osobą prawną). Przez co, dla celów dalszej części uzasadnienia Wnioskodawca nie dokonuje rozróżnienia w tym zakresie.

Zgodnie z art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT, zwalnia się od podatku fundacje rodzinne.

Stosownie jednak do art. 6 ust. 7 ustawy o CIT zwolnienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, nie ma zastosowania do działalności gospodarczej fundacji rodzinnej wykraczającej poza zakres określony w art. 5 ustawy o fundacji rodzinnej. Zgodnie z art. 5 tej ustawy fundacja rodzinna może wykonywać działalność gospodarczą w rozumieniu art. 3 ustawy z dnia 6 marca 2018 r. - Prawo przedsiębiorców (Dz. U. z 2023 r. poz. 221) tylko w zakresie:

1)  zbywania mienia, o ile mienie to nie zostało nabyte wyłącznie w celu dalszego zbycia;

2)  najmu, dzierżawy lub udostępniania mienia do korzystania na innej podstawie;

3)  przystępowania do spółek handlowych, funduszy inwestycyjnych, spółdzielni oraz podmiotów o podobnym charakterze, mających swoją siedzibę w kraju albo za granicą, a także uczestnictwa w tych spółkach, funduszach, spółdzielniach oraz podmiotach;

4)  nabywania i zbywania papierów wartościowych, instrumentów pochodnych i praw o podobnym charakterze;

5)  udzielania pożyczek:

a.  spółkom kapitałowym, w których fundacja rodzinna posiada udziały albo akcje,

b.  spółkom osobowym, w których fundacja rodzinna uczestniczy jako wspólnik,

c.   beneficjentom;

6)  obrotu zagranicznymi środkami płatniczymi należącymi do fundacji rodzinnej w celu dokonywania płatności związanych z działalnością fundacji rodzinnej;

7)  produkcji przetworzonych w sposób inny niż przemysłowy produktów roślinnych i zwierzęcych, z wyjątkiem przetworzonych produktów roślinnych i zwierzęcych uzyskanych w ramach prowadzonych działów specjalnych produkcji rolnej oraz produktów opodatkowanych podatkiem akcyzowym, o ile ilość produktów roślinnych lub zwierzęcych pochodzących z własnej uprawy, hodowli lub chowu, użytych do produkcji danego produktu stanowi co najmniej 50% tego produktu;

8)  gospodarki leśnej.

W konsekwencji należy przyjąć, że fundacja rodzinna korzysta ze zwolnienia z podatku dochodowego od osób prawnych w zakresie uzyskiwanych przychodów (dochodów) z działalności gospodarczej, jeżeli działalność ta mieści się w granicach określonych w ustawie o fundacji rodzinnej (oraz nie znajduje zastosowania żaden przepis szczególny wyłączający to zwolnienie).

Działalność gospodarcza Fundacji ma na celu realizację celów statutowych, w szczególności zabezpieczenie majątku zgromadzonego w fundacji. Zabezpieczenie to może polegać m.in. na wspieraniu działalności spółek, do których Fundacji przystąpiła w charakterze wspólnika (udziałowca), poprzez udzielanie im dofinansowania, w tym również w formie pożyczek.

Nie ulega zatem wątpliwości fakt, że fundacja rodzinna jest uprawniona do udzielania pożyczek (działalność dozwolona), na podstawie art. 5 ust. 1 pkt 5 ustawy o FR, pod warunkiem, że spełnione są przesłanki podmiotowe, w szczególności dotyczące kręgu podmiotów, którym finansowanie jest udzielane.

Uznanie, że dana pożyczka jest elementem dozwolonej działalności gospodarczej prowadzi natomiast do uznania, że dochody z tym związane (w szczególności odsetki lub podobne świadczenia) są objęte zwolnieniem podatkowym, o którym mowa w art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT.

Pożyczki na rzecz spółek zależnych.

Literalna wykładnia art. 5 ust. 1 pkt 5 wskazuje, że fundacja może udzielać pożyczek: spółkom kapitałowym, w których posiada udziały albo akcje (lub spółkom osobowym, w których uczestniczy jako wspólnik), bez wprowadzania ograniczeń co do miejsca siedziby tych spółek. Przepis ten, co istotne, nie nakłada żadnych ram terytorialnych związanych z miejscem siedziby tych podmiotów. Kluczowym kryterium w świetle regulacji zawartych w ustawie pozostaje bezpośredni związek fundacji z danym podmiotem.

Warto także podkreślić, że ustawa o FR nie wprowadza definicji legalnej spółek kapitałowych lub spółek osobowych ani nie wskazuje szczególnych form tych spółek. Nie odsyła także w tym zakresie do przepisów innych ustaw (w szczególności Kodeksu spółek handlowych). Z tego powodu, zdaniem Wnioskodawcy, oceniając czy spółka jest spółką kapitałową należy odnosić się do ogólnych cech takiej spółki (stosując więc połączoną wykładnię literalną i systemową).

W praktyce za spółki kapitałowe rozumie się podmioty posiadające osobowość prawną, kapitał zakładowy, cechujące się ograniczoną odpowiedzialnością wspólników (podobnie w: A. Kidyba, K. Kopaczyńska-Pieczniak, Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością, Warszawa 2013). Podobne cechy są także wskazane w prawie europejskim (artykuł 119 pkt. 1 lit. b Dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2017/1132 z dnia 14 czerwca 2017 r. w sprawie niektórych aspektów prawa spółek) jak i są oddane w polskich regulacjach (Kodeks spółek handlowych).

Ponadto, warto zwrócić uwagę, że także w ramach Kodeksu spółek handlowych, przepisy posługują się terminem „spółki kapitałowe” także w odniesieniu do spółek zagranicznych (art. 516¹ i następne). Potwierdza to więc, że pojęcie „spółek kapitałowych” nie można ograniczać wyłącznie do spółek z siedzibą w Polsce.

W świetle powyższego, należy uznać, że zakresem art. 5 ust. 1 pkt 5 ustawy o FR są objęte nie tylko polskie spółki kapitałowe, ale także zagraniczne, które posiadają cechy spółek kapitałowych (np. osobowość prawną, ograniczoną odpowiedzialność wspólników, oddzielny majątek od wspólników). Pożyczki nie mogą zaś być udzielane innym jednostkom, które nie mieszczą się w tych kategoriach – w szczególności podmiotom zagranicznym o odmiennej formie prawnej, takim jak zagraniczne spółdzielnie lub inne struktury organizacyjne niewpisujące się w definicje spółek kapitałowych lub osobowych (nieposiadające cech takich spółek).

Przyjęcie odmiennego podejścia byłoby nie tylko niezgodne z treścią ustawy o FR, ale także mogłoby stać w sprzeczności z prawem unijnym (jako ograniczenie swobody przedsiębiorczości zagwarantowanej w art. 49 Traktatu o funkcjonowaniu Unii Europejskiej (wersja skonsolidowana Dz. Urz. UE C 202 z 2016 r., s. 47 - dalej: „TFUE”) i swobody świadczenia usług z art. 56 TFUE.

Podsumowanie stanowiska.

Jak przedstawiono w opisie zdarzenia przyszłego, Fundacja planuje w ramach swojej działalności zarówno nabywanie jak i obejmowanie udziałów w polskich i zagranicznych spółkach. Nie wyklucza także udzielania pożyczek takim spółkom (w tym zagranicznym spółkom kapitałowym, których forma prawna odpowiada cechom polskiej spółki z ograniczoną odpowiedzialnością lub akcyjnej). Jednocześnie, Wnioskodawca będzie bezpośrednim udziałowcem (wspólnikiem) polskich oraz zagranicznych spółek, przez co czynność udzielania im pożyczek będzie mieściła się wprost w ustawowym katalogu działalności dozwolonej.

W ocenie Wnioskodawcy, brak ograniczeń dotyczących miejsca siedziby podmiotów, którym Fundacja udziela wsparcia finansowego, wynika wprost z brzmienia art. 5 ust. 1 pkt 5 ustawy o FR, co oznacza, że działalność Fundacji w zakresie udzielania pożyczek spółkom kapitałowym, w których posiada udziały, może obejmować zarówno podmioty krajowe, jak i zagraniczne. Jakakolwiek próba ograniczania tego uprawnienia do podmiotów krajowych byłaby sprzeczna z literalnym brzmieniem przepisu oraz jego celem, jakim jest umożliwienie Fundacji efektywnego zarządzania majątkiem rodzinnym i realizacji długoterminowej, zdywersyfikowanej polityki inwestycyjnej.

Celem ustawy o fundacji rodzinnej było bowiem stworzenie narzędzia umożliwiającego długoterminowe zarządzanie majątkiem rodzinnym oraz budowanie struktur holdingowych, także o charakterze międzynarodowym. Ograniczenie dozwolonej działalności gospodarczej (w zakresie udzielanych pożyczek) wyłącznie do pożyczek udzielonych spółkom krajowym lub unijnym byłoby sprzeczne nie tylko z treścią przepisu, ale także z ratio legis tych regulacji i prowadziłoby do nieuzasadnionego różnicowania sytuacji fundacji inwestujących w zależności od jurysdykcji spółki zależnej.

Warto także wskazać, że art. 5 ustawy o FR należy postrzegać jako regulację wprowadzającą określone ograniczenia w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej przez fundacje rodzinne. Przepis ten ogranicza więc prawo do prowadzenia aktywności gospodarczej. Zgodnie więc z regułami wykładni prawa, powinien być interpretowany ściśle. Niedopuszczalne jest dokonywanie wykładni rozszerzającej ograniczeń, których ustawodawca wprost nie przewidział. Skoro ustawa nie zawiera jednoznacznego zakazu udzielania pożyczek podmiotom zagranicznym (ani nie ogranicza wprost tej działalności tylko do pożyczek na rzecz spółek z siedzibą w Polsce), brak jest podstaw do przyjmowania, że omawiana czynność wykracza poza dopuszczalny zakres działalności fundacji. Wobec braku wyraźnego unormowania zakazującego takich transakcji, należy uznać, że udzielanie pożyczek spółkom zagranicznym mieści się w granicach dopuszczonej ustawowo działalności.

Podkreślenia wymaga również fakt, że udzielanie pożyczek przez Fundację ma charakter wspierania rozwoju spółek zależnych, mianowicie stanowić będą one mechanizm „dokapitalizowania” spółek zależnych, umożliwiając im rozwój operacyjny i inwestycyjny. Pożyczki będą udzielane wyłącznie podmiotom, w których Fundacja będzie posiadała udziały, będą oprocentowane według warunków rynkowych i dokumentowane umowami pożyczkowymi, co gwarantuje, że dochód z odsetek nie będzie wykraczał poza katalog działalności dozwolonej.

Warto podkreślić, że powyższe podejście jest potwierdzane w praktyce organów podatkowych – podobne stanowisko to zostało potwierdzone w ramach interpretacji podatkowej Dyrektora Krajowej Informacji Skarbowej z dnia 30 marca 2026 r. (sygn. 0111-KDIB1-2.4010.68.2026.1.EJ).

W konsekwencji, zdaniem Wnioskodawcy, odsetki otrzymywane przez Fundację z tytułu pożyczek udzielonych spółkom zależnym (niezależnie od miejsca siedziby tych), korzystają ze zwolnienia podatkowego na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT.

Ocena stanowiska

Stanowisko, które przedstawili Państwo we wniosku jest prawidłowe.

Uzasadnienie interpretacji indywidualnej

Na wstępie należy zaznaczyć, że pytanie przedstawione przez Państwa we wniosku o wydanie interpretacji indywidualnej wyznacza zakres przedmiotowy tego wniosku. W związku z powyższym, wydana interpretacja dotyczy tylko sprawy będącej przedmiotem wniosku (Państwa zapytania). Zatem, inne kwestie wynikające z opisu sprawy i własnego stanowiska, nieobjęte pytaniem, nie zostały rozpatrzone w niniejszej interpretacji.

Zgodnie z art. 1 ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej (Dz. U. z 2023 r. poz. 326, dalej: „ufr”):

W myśl art. 4a pkt 36 ustawy z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (t. j. Dz. U. z 2026 r. poz. 554 ze zm., dalej: „ustawa o CIT”):

Stosownie do art. 2 ust. 1 ufr:

Zatem, fundacja rodzinna, jako osoba prawna podlega zasadom opodatkowania dochodów osób prawnych na mocy art. 1 ust. 1 ustawy o CIT.

Z art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT wynika, że:

Jednakże zgodnie z art. 6 ust. 6-7 ustawy o CIT:

W myśl art. 24r ust. 1 ustawy o CIT:

Jak stanowi art. 5 ust. 1 pkt 5 ufr:

Państwa wątpliwości dotyczą ustalenia, czy odsetki otrzymywane przez Fundację z tytułu pożyczek udzielonych spółkom zależnym, niezależnie od tego, czy spółki te posiadają siedzibę w Polsce lub za granicą, korzystają ze zwolnienia podatkowego na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT?

Odnosząc się do Państwa wątpliwości w pierwszej kolejności wskazać należy, że zgodnie z cytowanym powyżej przepisem art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT, fundacja rodzinna korzysta ze zwolnienia podmiotowego z podatku dochodowego od osób prawnych. Zwolnienie to nie znajduje jednak zastosowania do dochodów osiąganych z działalności gospodarczej prowadzonej przez fundacje rodzinna w zakresie wykraczającym poza katalog działalności dopuszczalnej, określony w art. 5 ufr.

Jak wynika z literalnego brzmienia art. 5 ust. 1 pkt 5 ufr, fundacja rodzinna może prowadzić działalność gospodarczą polegającą na udzielaniu pożyczek, jednak krąg podmiotów, którym tych pożyczek może udzielać został ograniczony do spółek kapitałowych, w których posiada udziały albo akcje, spółek osobowych, w których uczestniczy jako wspólnik oraz beneficjentów.

W przedstawionym zdarzeniu przyszłym Fundacja Rodzinna będzie posiadała udziały lub akcje w spółkach z siedzibą i zarządem na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, jak również w spółkach z siedzibą poza terytorium Polski, w tym w jurysdykcjach spoza Unii Europejskiej (łącznie: „spółki zależne”). Spółki zagraniczne, w których Fundacja będzie posiadała udziały lub akcje będą przyjmować zasadniczo formę spółek kapitałowych, tj. zbliżonych do odpowiedników polskiej spółki z ograniczoną odpowiedzialnością lub spółki akcyjnej (w tym będących podatnikami podatku dochodowego w państwach rezydencji – choć nie można wykluczyć sytuacji, gdy Fundacja będzie posiadała udziały w spółce kapitałowej z siedzibą w państwie, które nie wprowadziło odpowiednika polskich podatków dochodowych).

Fundacja w przyszłości będzie finansowała spółki zależne poprzez udzielanie im pożyczek w celu wsparcia ich działalności operacyjnej lub inwestycyjnej. Pożyczki będą udzielane wyłącznie spółkom zależnym, w których Fundacja posiada bezpośrednio udziały lub akcje. Pożyczki będą oprocentowane według warunków rynkowych i będą dokumentowane umowami pożyczkowymi, określającymi warunki spłaty oraz naliczania odsetek.

Mając na uwadze powołane powyżej przepisy oraz przedstawiony opis sprawy, należy zgodzić się z Państwa stanowiskiem, że odsetki otrzymywane przez Fundację z tytułu pożyczek udzielonych spółkom zależnym, niezależnie od miejsca siedziby tych spółek, korzystają ze zwolnienia podatkowego na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT.

Państwa stanowisko należało uznać za prawidłowe.

Dodatkowe informacje

Informacja o zakresie rozstrzygnięcia

Interpretacja dotyczy (…).

Interpretacja dotyczy zdarzenia przyszłego, które Państwo przedstawili i stanu prawnego, który obowiązuje w dniu wydania interpretacji.

Odnosząc się do przywołanej przez Państwa interpretacji indywidualnej wskazać należy, że została ona wydana w indywidualnej sprawie i nie ma zastosowania ani konsekwencji wiążących w odniesieniu do żadnego innego stanu faktycznego czy też zdarzenia przyszłego. Natomiast organ, mimo że w ocenie indywidualnych spraw podatników posiłkuje się wydanymi rozstrzygnięciami, to nie ma możliwości zastosowania ich wprost, ponieważ nie stanowią materialnego prawa podatkowego.

Pouczenie o funkcji ochronnej interpretacji

·      Funkcję ochronną interpretacji indywidualnych określają przepisy art. 14k-14nb ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. – Ordynacja podatkowa (t. j. Dz. U. z 2026 r. poz. 622 ze zm.). Interpretacja będzie mogła pełnić funkcję ochronną, jeśli Państwa sytuacja będzie zgodna (tożsama) z opisem stanu faktycznego lub zdarzenia przyszłego i zastosują się Państwo do interpretacji.

·      Zgodnie z art. 14na § 1 Ordynacji podatkowej:

·      Zgodnie z art. 14na § 2 Ordynacji podatkowej:

Pouczenie o prawie do wniesienia skargi na interpretację

Mają Państwo prawo do zaskarżenia tej interpretacji indywidualnej do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego. Zasady zaskarżania interpretacji indywidualnych reguluje ustawa z dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi (t. j. Dz. U. z 2026 r. poz. 143 ze zm.; dalej jako „PPSA”).

Skargę do Sądu wnosi się za pośrednictwem Dyrektora KIS (art. 54 § 1 PPSA). Skargę należy wnieść w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia interpretacji indywidualnej (art. 53 § 1 PPSA):

·      w formie papierowej, w dwóch egzemplarzach (oryginał i odpis) na adres: Krajowa Informacja Skarbowa, ul. Warszawska 5, 43-300 Bielsko-Biała (art. 47 § 1 PPSA), albo

·      w formie dokumentu elektronicznego, w jednym egzemplarzu (bez odpisu), na adres Krajowej Informacji Skarbowej na platformie ePUAP: /KIS/wnioski albo /KIS/SkrytkaESP (art. 47 § 3 i art. 54 § 1a PPSA).

Skarga na interpretację indywidualną może opierać się wyłącznie na zarzucie naruszenia przepisów postępowania, dopuszczeniu się błędu wykładni lub niewłaściwej oceny co do zastosowania przepisu prawa materialnego. Sąd jest związany zarzutami skargi oraz powołaną podstawą prawną (art. 57a PPSA).

Podstawa prawna dla wydania interpretacji

Podstawą prawną dla wydania tej interpretacji jest art. 13 § 2a oraz art. 14b § 1 Ordynacji podatkowej.